¿Qué ve el motor ahora?

Al cierre del último día de cada mes, para cada activo del universo (24 grandes acciones de EE. UU.; 18 ETFs de índices, sectores, oro, bonos y materias primas; bitcoin) se calcula el momento: la media de la rentabilidad a 3, 6 y 12 meses. Solo es elegible si el momento es positivo y el precio está sobre su media de 200 sesiones. Los elegibles se ordenan por momento dividido entre su volatilidad (desviación de los rendimientos diarios de los últimos 60 días) y entran los diez mejores, con más peso cuanto menos volátiles y un tope del 15 % por activo; lo que no cabe queda en caja. Se ejecuta en la primera sesión del mes siguiente, media hora después de la apertura, con órdenes a mercado. Solo largos, sin stops; las noticias se muestran, pero no deciden.

Este motor sustituye al v8 (indicadores técnicos confirmados por noticias, del 16 al 30 de septiembre de 2026) tras un backtest de 2017 a 2026 con barras diarias: la puntuación técnica de cinco votos no predecía (acierto del 51 %, peor que las lecturas neutrales) y los cortos perdían, mientras que el momento mensual con filtro por activo batía al índice la mayoría de los meses. El perfil elegido prima perder menos en las caídas: en la simulación, 18,6 % anual con una caída máxima del 20 %, frente al 15,1 % y el 34 % del S&P 500. Es una simulación con un universo elegido a posteriori; el resultado que cuenta se mide aquí, mes a mes.

Criterio de éxito, fijado el 30 de septiembre de 2026 antes de ver resultados: en los meses en que el S&P 500 caiga un 3 % o más, caer menos que él en al menos el 60 % de ellos; caída máxima inferior al 70 % de la suya con al menos seis meses de curva; y a doce meses no quedar más de tres puntos por debajo. Las reglas no se tocan antes salvo error de ejecución; el universo de acciones se revisa cada enero (las mayores de EE. UU. por capitalización).